法律日报 · 2026 年 10 月 20 日 · 星期二
律新观察
证监会发布违规转让证券行政处罚实施规则
2026年10月19日，中国证监会发布《违规转让证券案件行政处罚实施规则》，共十八条，将违规转让证券细分为四类并差异化设置裁量阶次，按违规比例与金额双指标划分。同日，证监会就《证券市场先行赔付指导意见》公开征求意见，落实《证券法》第九十三条。
新规与立法
中国证监会发布《违规转让证券案件行政处罚实施规则》并答记者问
2026年10月19日，中国证监会发布《违规转让证券案件行政处罚实施规则》，共十八条，将违规转让证券细分为四类并差异化设置裁量阶次。规则按违规比例与金额双指标划分阶次，比例不足2%或金额不足4000万元适用从轻，比例5%以上且金额5亿元以上适用从重，并明确对绕道减持、一致行动人共同违法从严认定。
中国证监会就《证券市场先行赔付指导意见》公开征求意见
中国证监会就《证券市场先行赔付指导意见》公开征求意见，旨在落实《证券法》第九十三条，规范先行赔付活动。指导意见明确适用主体与基本定位、实施程序，规定投资者保护机构受托服务方式与协同机制，并明确可将先行赔付情况作为行政许可审查、行政处罚裁量、诚信监管等的考量因素。证监会将根据征求意见情况完善后发布实施。
中国人民银行等十一部门印发金融支持北京（京津冀）、上海（长三角）、粤港澳大湾区国际科技创新中心建设指导意见
中国人民银行、科技部、金融监管总局、中国证监会等十一部门联合印发《关于金融支持建设北京（京津冀）、上海（长三角）、粤港澳大湾区国际科技创新中心的指导意见》。到2030年，支持科技创新全链条金融服务体系更加健全，直接融资占比明显提升，区域金融服务一体化格局基本形成；文件围绕耐心资本、债券市场、跨境投融资便利化及三地差异化布局提出举措，并要求加强风险联防联控。
国家网信办启动未成年人用户数量巨大网络平台认定工作
国家互联网信息办公室10月19日发布公告，启动未成年人用户数量巨大和对未成年人群体具有显著影响的网络平台服务提供者认定工作。依据2026年4月1日起施行的《认定办法》，专门面向未成年人的平台注册用户1000万以上或月活100万以上、非专门平台未成年人注册用户1000万以上或月活100万以上的，应当主动提交申报材料。
EU Digital Strategy · News一手欧盟委员会在官方公报发布首个支持《人工智能法案》的协调标准EN 18286:2026
欧盟委员会在《欧盟官方公报》发布首个支持《人工智能法案》实施的协调标准EN 18286:2026，该标准由CEN和CENELEC制定，经委员会实施决定（EU）2026/2274发布。
市场监管总局就《市场监督管理若干法律疑难问题指引（2026年）（征求意见稿）》公开征求意见
国家市场监督管理总局研究起草《市场监督管理若干法律疑难问题指引（2026年）（征求意见稿）》，面向社会公开征求意见，旨在解决地方市场监管部门执法中的法律适用疑难问题、统一执法标准。意见可通过总局网站征集调查栏目、电子邮件或信函反馈，截止日期为2026年11月18日。
观点与解读
中国人民银行行长潘功胜在2026金融街论坛年会发表主题演讲，阐述五项政策举措
中国人民银行行长潘功胜在2026金融街论坛年会演讲中提出五项即将出台的举措，包括会同金融监管总局、中国证监会设立应对非银机构大额赎回的流动性支持工具，扩大常备借贷便利适用机构范围至境内外资法人银行，推动银行间和交易所债券市场互联互通落地。人民银行将研究择机把公开市场主要操作品种期限切换为隔夜，并推动退出存贷款基准利率，同时试点便利境外金融机构在境内外汇市场开展人民币购售业务。
湖北首例涉中欧班列国际多式联运纠纷在武汉铁路运输中级法院宣判
武汉铁路运输中级法院审结湖北首例涉中欧班列国际多式联运纠纷，认定中某公司为货运代理人、不承担责任，汉某公司作为集装箱出租人承担货损赔偿责任，某铁公司因原告索赔超过《国际铁路货物联运协定》9个月诉讼时效可不赔偿。该判决以实际履行行为界定各方合同地位，货代不承担承运人无过错责任。案后法院编写《涉中欧班列运输法律问题提示手册》向企业发放。